过去一年，把存钱刻在骨子里的中国人，终于让银行的存款破了纪录。

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2022年新增居民存款趋势

手中有钱心中不慌

央行最新披露今年1月份的金融数据，当月人民币存款增加6.87万亿元，其中，住户存款增加6.2万亿元，创了历史同期新高，同比多增7900亿元。

2023开年第一个月，存款额度就破了历史同期的纪录，不愧是你，爱存钱的中国人。

如果一个月的数据还不够直观，我们可以看去年一整年的存款趋势。

2022年全年人民币存款增加26.26万亿元，同比多增6.59万亿元。其中，住户存款增加17.84万亿元，刷新历史纪录。

和2021年增加的9.9万亿住户存款相比，2022年居民部门多存了近8万亿元。

有人看到这，肯定惊讶了：存款一年比一年多，是中国老百姓有钱了吗？

用脚趾头想，肯定不是。

增加的居民存款，其实不是储蓄，而是风险准备金。

中国人喜欢存钱，来应对不确定性的风险。比如失业、疾病，只有增加风险准备金，减少消费，才能应对经济寒冬。

俗话说得好，手中有钱，心中不慌。

只有在经济前景好，收入预期稳定时，人们才会减少对风险准备金的储存，敢于消费。

如今，中国居民存款破纪录，显然是对未来预期降低，消费力变差了。

前段时间，号称“中国房地产之父”的某专家表示，中国居民存款太多了，应该把1/3的钱拿出来买房，经济就能快速恢复。

有钱统统存银行

这位专家，就是故意忽悠老百姓拿自己的风险准备金去买房子，完全搞错了因果。

都对未来没信心了，谁还敢拿棺材本，去买大宗消费品呢？

那很多人想不通了，不是钱越来越多，为啥居民存款还会大幅度增加呢？

中信证券首席经济学家明明表示，居民超额储蓄主要来源于三个方面：

一是经济大环境不景气和疫情频发下，居民消费不振，预防性储蓄高增。

这就是我们上面提到的，老百姓被各种不确定性事件，折腾的失去了信心。

疫情影响各行各业，企业裁员、员工失业、个体户倒闭等，收入渠道变窄，肯定就不敢大手大脚消费了。

二是地产风险扩散后，居民购房意愿低迷，相关资金回流至银行表内。

我国居民资产中近70%是实物资产，但去年以来，房地产行业持续不景气。

部分民营房企陷入融资困境，个别地区频频出现烂尾楼，导致大家的购房意愿降低。

受避险心理影响，有钱人原本打算投资到房地产上的钱，也存入了银行，推升了居民存款。

三是2022年底银行理财的赎回潮，导致大量低风险偏好的理财资金回归储蓄。

2022年是不稳定的一年。国际上，美联储加息、俄乌战争等因素影响，全球资本市场遭受较大冲击，很多有钱人不敢冒险投资。

而我国叠加了人民币贬值、疫情反复等因素，市场预期不振，不仅股市大跌，债市波动，理财大幅度亏损，导致资金出逃。

被视为绝佳避险场所的银行，吸纳了这份理财资金，让存款金额不断增加。

总而言之，存款的增加，并不代表老百姓有钱了。它只是在当前环境下，居民对未来收入预期的不确定性上升，从而增加的预防性储蓄。

《就业、利息与货币通论》

报复性存钱是好事吗？

中国居民存款破了记录，说明大家越来越爱存钱，那这种报复性的存钱，是好事吗？

首先站在个人的角度来看，爱存钱绝对是一种美德，因为它背后代表勤俭节约、不浪费，如果家里经济条件不好，多存钱确实是一件正确的事情，以备不时之需。

但从社会整体来看，如果每个人都勒紧裤腰带过日子，都不愿意花钱，那就会物极必反了。

著名经济学家凯恩斯在《就业、利息与货币通论》中提出一个“节俭悖论”：

消费的变动会引起国民收入同方向变动，储蓄的变动会引起国民收入反方向变动，节约意味着支出减少，会导致社会总需求不足，继而引起经济的降速甚至衰退。

也就是说，储蓄虽然可以为个人致富铺平道路，但如果整个国家都加大储蓄，将不利于经济社会的繁荣壮大。

中国人爱存钱，是因为经历过饥荒的那一代人穷怕了，可是我们现在已经摆脱吃不饱的时代了，生产力水平提升，物质越来越丰富，逐渐出现了供过于求的现象。

和以前相比，收入水平提高，大家的生活要求更高了，需要通过促进消费、扩大需求来带动产业的升级，从而实现供需平衡。

如果消持续低迷，势必会对各行各业的造成制约，这其中受到最大影响的就是房地产。

房地产行业支撑国民经济

中国人最爱买房，有房才有家，但如果大家都去存钱，不结婚的人甚至连婚房也不置办了。

那作为国民经济支柱产业的房地产，就会卖不掉房，资金链更加紧张，连带着上下游产业链出现大问题。

企业将会缩减产业规模、大幅度裁员，地方政府卖不掉土地，财政收入大幅度减少，就连银行都可能会受到严重的冲击。

到那个时候，谁能保证自己不会受到牵连，银行里存的钱不会打水漂？

有数据分析，在居民部门存款中，定期存款占比高达60%以上，2022年后更是提升到了69%左右，而活期存款占比则是一再下降。

这说明，居民的超额储蓄，有大部分是来自于中长期定期存款，而这些中长期的新增定期存款，大部分来源于中高收入群体上。

《中国财经报告》指出，储蓄金额最多的10%家庭的存款金额，占到全部储蓄金额的70%，储蓄较多的35%的家庭，占全部储蓄金额的25%，而剩下50%的家庭基本没有储蓄。

中低收入群体主要靠工资生活，而中高收入群体是有部分财产性收入的。

因此，想要通过消费促进经济发展，就要鼓励手里有钱的高收入群体多消费，改善中低收入人群的处境，促进就业，增加收入，减弱医疗、教育、住房等压力，让大家敢花钱。