【资料图】

2008年次贷危机以来美国最大的银行破产事件发生了，硅谷银行从暴雷后到宣布破产被监管部门接管不到3天时间，由此可见该事件的影响力之大，美国金融业监管部门担心不早点出手会发生和当年雷曼兄弟破产事件类似的严重金融问题。破产后硅谷银行的储户们能拿到钱吗？只能说挺难的，这与硅谷银行的储户性质有关。美国是有存款保险制度的，这次接管硅谷银行的正是美国联邦存款保险公司。现有制度下存款金额在25万美元以内的部分由存款保险机构全额兑付，超过25万美元部分要走破产重整程序，能否拿回来得看运气了。

25万美元并不是一小数目，大家都知道美国人爱消费，不爱存钱，而且美国的金融行业发达，老百姓会投入更多的资金在股市、基金、债券等其它金融资产里，进一步稀释了美国的人均存款。所以大部分个人储户的存款金额到不了25万美元，即便银行破产也不用担心拿不回存款本息。不过，硅谷银行的情况非常特殊。这家银行没有个人储户，他的客户全部是机构，包括风险投资基金和初创科技公司，类似咱们这的企业客户。这些存款客户手里的资金可不少，在硅谷银行的存款金额远远超过了25万美元，至少是百万美元级别的甚至可能存了数千万美元。

硅谷银行的绝大部分储户只能从存款保险机构那里拿回25万美元，剩下的巨额存款没那么容易拿回来，至少要在硅谷银行破产清算或者重整后才有可能取回，将导致企业陷入现金流危机。根据数据显示，截至2022年底硅谷银行持有的存款里有94%的资金是不受存款保险保护的，也就是单个账户超过了25万美元。昨天开始大量储户外逃也是因为这个原因，他们知道一旦硅谷银行破产，不说存款一定拿不回来，至少需要等很长时间。

硅谷银行在美国属于中小型银行，这一事件的连锁反应可能会很大。其他中小银行的储户会因为担心自己存钱的中小银行也发生流动性问题便把钱取出来存到大型银行里去。这会导致更多的中小银行面临挤兑，反而促使原本没有问题的银行出现现金流危机。这就像是一个死亡螺旋，人们越担心中小银行没钱兑付储蓄越会发出取款申请，钱被取出后中小银行就真的要破产了。我们不能说美国已经陷入金融危机但苗头出来了，如果监管机构处理不当，那么复刻2008年的恐怖时刻也不是不可能的。